Isi kandungan:
"Nilai masa wang" bermakna satu dolar di dalam poket anda hari ini bernilai lebih daripada satu dolar yang akan anda terima bulan depan, kerana anda boleh meletakkan dolar hari ini ke dalam akaun simpanan dan mendapatkan faedah ke atasnya untuk bulan tersebut. Selepas sebulan, akaun itu bernilai lebih daripada satu dolar, yang mengapa mendapatkan dolar hari ini adalah perjanjian yang lebih baik daripada menunggu. Satu lagi cara untuk melihatnya adalah nilai hari ini dolar masa depan adalah sama dengan jumlah yang kurang daripada satu dolar, katakan 99 sen. Dengan kata lain, letakkan 99 sen ke dalam akaun simpanan, dapatkan satu sen yang menarik (katakan pada kadar bulanan 0.01 peratus) dan selepas sebulan anda akan mempunyai satu dolar. Hitung nilai sekarang dengan mengurangkan, atau mendiskaun, nilai dolar masa depan menggunakan faktor diskaun yang bersamaan dengan kadar faedah yang boleh anda perolehi pada akaun simpanan. Dalam kes ini, nilai masa depan $ 1 telah didiskaunkan oleh faktor 0.01 peratus selama satu bulan untuk mengira nilai kini sebanyak 99 sen. Dalam dunia yang benar-benar rasional, anda akan sama gembira untuk memperoleh 99 sen hari ini atau $ 1 dalam satu bulan dengan andaian anda akan menyimpan 99 sen daripada membelanjakannya.
Anuiti 101
Anuiti adalah satu siri pembayaran tunai, yang juga disebut aliran tunai, yang berlaku pada selang masa yang tetap. Kontrak anuitas adalah perjanjian yang anda buat dengan sebuah syarikat insurans di mana anda memberi syarikat insurans sejumlah wang, dan ia mengirimkan pembayaran tunai secara teratur. Pembayaran terus sehingga anuiti luput sama ada dalam bilangan pratetahun atau ketika anda mati. Nilai kini anuitas adalah jumlah wang yang anda perlukan hari ini, jika dilaburkan di kadar faedah anuiti, akan sama dengan jumlah semua aliran tunai yang anda terima dari anuitas sepanjang hayatnya.
Jenis Anuiti
Dalam anuiti segera, anda mendepositkan sekaligus dan mula menerima bayaran dengan segera. Dalam anuiti tertangguh, anda boleh menyumbangkan satu atau lebih bayaran tunai sehingga tarikh yang akan datang, yang dinamakan tarikh anuiti, apabila anda berhenti menyumbang dan mula menerima bayaran anda. Contoh anuiti tertunda adalah untuk menyumbang $ 10,000 ke dalam akaun anuiti dengan kadar faedah tetap 9.6 peratus tahunan, (0.8 peratus bulanan) dan kemudian, dalam tempoh tiga tahun, mula menerima bayaran bulanan sebanyak $ 93.87 untuk 20 tahun berikut. Setiap pembayaran yang berjaya adalah kurang daripada dolar hari ini daripada yang sebelumnya kerana nilai masa wang.
Pengiraan Anuiti Anuiti
Pengiraan anuiti langsung adalah mudah, kerana ia adalah hanya nilai semasa aliran tunai masa depan, yang didiskaunkan pada kadar faedah anuiti. Formula adalah PV = P {1 - (1 / ((1 + i) ^ n) / i}. Dalam formula ini, P mewakili jumlah setiap pembayaran, i adalah kadar faedah bulanan anuiti, jumlah pembayaran dengan mengandaikan P sama dengan $ 93.87, saya sama dengan 0.8 peratus dan n sama dengan 240 (anuiti 20 tahun), maka nilai sekarang berfungsi untuk $ 10,000. Namun, itulah nilai sekarang tiga tahun dari sekarang, apabila ditangguhkan anuiti mulai membayar.
Pengiraan Anuiti Anu Ditangguhkan
Nilai sekarang tiga tahun dari sekarang $ 10,000 mesti didiskaun sekali lagi untuk mencari nilai sekarang pada hari ini. Anda boleh menggunakan formula ini: PV hari = (PV pada masa akan datang) * (1 / (1 + i)) ^ t, di mana PV pada masa akan datang ialah nilai sekarang dalam tempoh tiga tahun ($ 10,000) (0.8 peratus), dan t adalah bilangan tempoh pembayaran ditangguhkan (36 bulan). Hasilnya adalah $ 7,506, yang merupakan jumlah yang perlu anda deposit pada tarikh anda membuka kontrak anuitas. Jumlah ini akan meningkat kepada $ 10,000 pada tarikh anuiti dalam tempoh tiga tahun, dan kemudian menghasilkan bayaran bulanan sebanyak $ 93.87 selama 20 tahun, sejumlah $ 22,529 dalam aliran tunai dari pelaburan awal sebesar $ 7,506.