Apakah Liputan Hutang Tunai?

Liputan hutang tunai, dalam istilah yang paling mudah, adalah jumlah hutang yang dapat diliputi oleh jumlah tunai yang saat ini di tangan. Nisbah liputan hutang tunai adalah alat penting ketika memeriksa penyata kewangan untuk bisnis karena dapat memberitahu Anda berapa lama usaha itu akan mengambil alih bisnis untuk membayar hutangnya saat ini.

Formula Nisbah Perlindungan Hutang Tunai

Untuk menentukan nisbah liputan hutang tunai formula mudah ini boleh digunakan: "(aliran tunai dari operasi - dividen) / jumlah hutang." Pastikan anda menggunakan prosedur matematik yang betul (menyelesaikan nilai di dalam kurungan kemudian dibahagikan dengan jumlah hutang).

Output Nisbah Hutang Tunai Dijelaskan

Mari kita gunakan nombor mudah - jika syarikat mempunyai nisbah tunai hutang $ 10 dan membayar dividen sebanyak $ 5 dengan hutang $ 5 mereka akan mempunyai nisbah 1: 1. Lebih khusus lagi, (10-5) / 5 yang akan sama 5/5, atau nisbah 1/1. Syarikat itu akan dapat membayar hutang sepenuhnya dalam satu tahun. Walau bagaimanapun syarikat dengan wang tunai $ 10, dividen $ 8 dan hutang $ 5 kelihatan seperti ini: (10-8) / 5 atau 2/5 untuk nisbah 2.5, yang bermaksud syarikat akan membayar hutang semasa mereka dalam masa 2.5 tahun.

Menentukan Nisbah Perlindungan Hutang Tunai Tinggi

Liputan Hutang Tunai 1: 1 bermakna syarikat boleh meliputi 100 peratus hutangnya dalam tempoh satu tahun - angka yang sangat diterima. Menurut Investopedia, nisbah hutang yang boleh meliputi sekurang-kurangnya 80 peratus hutang syarikat dianggap dapat diterima. Bagaimanapun, tahap tunai yang boleh diterima untuk hutang bergantung kepada pelbagai faktor luar dan risiko pelabur atau perniagaan bersedia untuk mengambil alih.

Pengukuran Likuiditas

Perlindungan hutang tunai tidak diukur pada jangka waktu tertentu, seperti setiap tahun. Sebaliknya, formula itu digunakan untuk mengukur perubahan liabiliti sesebuah organisasi apabila penyata kewangan disediakan. Formula ini mengambil sebarang tunai bersih daripada aktiviti operasi pada bila-bila masa dan membahagikannya dengan liabiliti semasa purata, yang membolehkan para pelabur menentukan jika syarikat beroperasi pada tahap yang dapat bertahan dari segi hutang semasa. Dengan menentukan nisbah hutang tunai, titik kecairan bagi sesebuah organisasi dapat lebih mudah ditentukan.

Amaran Analisa Hutang Tunai

Nisbah liputan hutang standard menggunakan formula yang sangat liberal untuk menentukan kecairan, namun faktor-faktor lain seperti peminjaman jangka pendek, kedudukan hutang jangka panjang, stok ditebus untuk tunai oleh pekerja dan pemegang saham pilihan syarikat (stok yang dijamin pembayaran sebelum opsyen saham biasa), kos pajakan operasi (pajakan bangunan dan peralatan) juga perlu dipertimbangkan.