Isi kandungan:
Di A.S., sekuriti ditakrifkan sebagai kontrak di mana satu pihak melaburkan wang dengan yang lain dan mengharapkan untuk membuat pulangan. Sijil deposit jatuh di bawah terma definisi yang luas, dan CD pembrokeran yang dikeluarkan oleh bank didagangkan sebagai sekuriti. CD bank tetap tidak dikawal selia sebagai sekuriti.
CD adalah perjanjian deposit masa antara individu dan bank yang melibatkan pendeposit yang melakukan dana kepada bank untuk tempoh masa yang telah ditetapkan sebagai pertukaran untuk kadar faedah tertentu.
Sejarah Sekuriti
Versi awal sekuriti yang dikenali sebagai annua wujud pada zaman Romawi, dan oleh pedagang sekuriti abad ke-13 di London terpaksa dilesenkan. Di A.S., Massachusetts mula mengawal selia sekuriti pada tahun 1852, dan pada tahun 1911 Kansas meluluskan undang-undang yang memerlukan pelesenan sekuriti dan peniaga. Selepas kemalangan Wall Street pada 1929 dan permulaan Kemelesetan Besar, Kongres meluluskan Akta Sekuriti 1933. Tindakan ini memerlukan kebanyakan sekuriti yang didaftarkan apabila pertama kali dikeluarkan dan tindakan seterusnya pada tahun 1930-an dan 1940-an menambah lapisan peraturan yang lebih lanjut.
Jenis CD
CD bank standard membayar pemegang akaun untuk menetapkan kadar pulangan dalam tempoh masa. Pelanggan yang menarik balik dana semasa tempoh CD menanggung penalti yang mengecil faedah yang diperoleh dan boleh mengurangkan prinsipal. Sesetengah CD bank mempunyai kadar yang berubah-ubah, dan yang lain membenarkan para pelanggan untuk menaikkan kadar sekali dalam tempoh tertentu jika kadar faedah am meningkat. CD bebas penalti membenarkan pelanggan mengeluarkan dana pada bila-bila masa tanpa penalti. CD Broker dilancarkan oleh bank terus kepada syarikat pelaburan, yang memasarkannya sebagai sekuriti kepada pelanggan.
Faedah
Federal Deposit Insurance Corp mengasuransikan baki CD yang dikeluarkan oleh bank sehingga $ 250,000, sehingga 2010. Liputan FDIC merangkumi semua akaun deposit yang dipegang oleh individu di mana-mana satu bank. Akaun yang dipegang secara bersama mempunyai liputan dua kali ganda kerana setiap pemilik menikmati $ 250,000 perlindungan, dan benefisiari bayar atas kematian menikmati liputan yang sama. Orang ramai boleh membuka CD dan akaun lain di pelbagai bank untuk memaksimumkan perlindungan FDIC, dan CD yang disimpan dalam akaun pembrokeran membolehkan pemegang akaun memperluaskan liputan.
Tempoh masa
Pada umumnya, CD jangka panjang membayar kadar yang lebih tinggi daripada CD jangka pendek melainkan bank menjangka kitaran deflasi. Bank menjual CD yang berlangsung dari satu hari hingga beberapa tahun, walaupun bingkai masa biasa adalah enam bulan, sembilan bulan, satu tahun, dua tahun dan lima tahun. Sesetengah CD yang direka untuk digunakan dalam akaun persaraan individu tidak mempunyai bingkai masa atau kadar faedah yang ditetapkan. CD IRA dikenakan penalti IRS jika ditarik balik sebelum umur 59 1/2.
Amaran
Banyak pelabur konservatif membeli CD broker yang menawarkan pulangan yang lebih tinggi daripada bank tempatan. CD Brokerage adalah sekuriti dan banyak mempunyai ciri panggilan, yang membolehkan penerbit untuk menamatkan kontrak awal. Dalam persekitaran kadar penurunan, penerbit sering menggunakan ciri panggilan untuk menjejaskan pemegang akaun.
Sesetengah broker mempromosikan insurans FDIC sebagai perlindungan bagi orang yang membeli CD dari bank yang bermasalah, tetapi jika bank gagal dan asetnya dijual ke bank lain, FDIC tidak memerlukan bank itu untuk menegakkan syarat-syarat CD.